定存5万元就能获得Labubu盲盒？银行擦边揽储被叫停

泡泡玛特旗下(qíxià)IP Labubu热度持续飙升，近期掀起抢购狂潮，多地出现“一盒难求”的盛况。有银行近日(jìnrì)发布定存(dìngcún)5万元就能获得Labubu盲盒的活动(huódòng)，此事引发议论，不过据媒体报道，此类营销活动已经被叫停。

近日，西安、石家庄、武汉等地的(de)平安银行部分分行，推出了存5万元定期至少3个月、6个月起存即可赠送Labubu盲盒的营销活动(huódòng)，银行的最新揽储活动吸引了大量潮玩(cháowán)爱好者关注(guānzhù)。活动规则为纯新客户(kèhù)能参与，办理一张储蓄卡并存入5万元以上，定期6个月起步，可获得Labubu1.0或2.0系列盲盒；若再(zài)加办一张信用卡，可直接获得Labubu3.0系列盲盒。

银行(yínháng)在开户、存款等业务环节赠送Labubu，一定程度(chéngdù)上满足了客户需求，有助于吸引(xīyǐn)更多客户来办理业务。银行业内人士透露，5月和6月是(shì)银行存款到期比较集中的时间。今年银行存款利率再度走低，银行存款的压力比往年更大，迫使(pòshǐ)银行不得不使出各种奇招吸引储户。

在社交平台上，深圳、北京、天津(tiānjīn)、杭州等多地均有人发帖，希望本地银行可以(kěyǐ)存款(cúnkuǎn)附赠LABUBU。有网友调侃表示“一代人有一代人的鸡蛋要领”，Labubu就是当代年轻人的“鸡蛋”。

不过，该活动开展不到半个(bàngè)月，就被爆出近期长三角地区金融监管部门重申禁令，明确禁止银行(yínháng)通过赠送实物礼品或与(yǔ)互联网平台合作等方式(fāngshì)吸收存款，要求银行立即停售违规产品，并在2025年底前完成存量业务清理。

金融行业凡事看合规(héguī)。2018年发布的《关于(guānyú)完善商业银行存款偏离度管理有关(yǒuguān)事项的通知》明确规定，不得通过返还现金或(huò)有价证券、赠送实物等不正当手段吸收存款。近年来，监管部门更是多次重申禁止贴息、加强MPA（宏观审慎评估体系）考核、督促银行优化存款结构以摆脱季末冲规模的现象。多家(duōjiā)银行触及监管红线，违规揽(lǎn)储有被罚先例。

尽管监管部门已明确(míngquè)禁止变相高息揽储的(de)行为，但对于实物营销这一方式的合规性边界，仍存在诸多争议。比如Labubu这一类银行营销活动，表面上并未直接突破利率(lìlǜ)的上限规定，但如果将所赠送的礼品价值进行折算后，与提高(tígāo)了存款利率无异。

记者算了笔账，若按照参加该活动的最低标准，存5万元(yuán)、3个月的定期产品，1%的存款利率可让客户获得125元利息。Labubu盲盒(mánghé)的官方售价(shòujià)在159元左右，按此计算，银行实际支付给(gěi)用户的存款成本（Labubu售价加存款利息）为284元，相当于3个月5万存款的年化利率约为2.27%，高于当前银行普遍在1%至(zhì)1.5%的3个月定存利率。Labubu在二手平台上价格溢价不少，因此实际获得的收益(shōuyì)更高(gènggāo)。

人民银行在《2024年第三季度中国货币政策执行报告》中提到，由于商业银行“内卷”严重，出现了贷款利率“下行快”、存款利率“降不动”的情况，导致存贷款利率与政策利率偏离度较大(jiàodà)，进而影响调控(tiáokòng)效果、制约货币政策空间。正因此，业内人士普遍担忧，当(dāng)部分银行通过Labubu等稀缺潮玩吸引储户时，其他(qítā)银行将被迫跟进推出更高价值礼品(lǐpǐn)，形成(xíngchéng)“礼品竞赛”，不仅抬高了全行业揽储成本，甚至会(huì)在一定程度上破坏基于服务质量的良性竞争机制。

“银行应通过更优质的产品和更完善的服务来吸引客户、留住客户。”招联首席研究员董希淼举例说，例如银行应在代发工资业务(yèwù)、高效便捷的结算网络以及优质资管(zīguǎn)产品等方面(fāngmiàn)发力，而非米面粮油、贴息(tiēxī)券等，通过赠送礼品等方式吸收存款，还会(háihuì)增加银行非利息支出，推高隐形负债成本，不利于减缓银行息差缩窄的压力。

中国邮政储蓄银行研究员娄飞鹏建议，在发展存款业务上，银行可通过做好支付结算、代理金融等(děng)沉淀业务，扩大存款来源(láiyuán)。

“银行应摒弃规模(guīmó)情结和速度情结，不追求(zhuīqiú)简单的规模增长和市场份额，既(jì)要(yào)保持存款业务稳定增长，更要将负债成本控制在合理范围之内。”董希淼认为，尤其是中小银行要加快转变经营理念，克服路径依赖，不可(bùkě)盲目追求存款规模扩张，而是要加强资产负债管理，压降负债成本，努力保持发展的稳健性和服务实体经济的可持续性。

来源：北京日报(běijīngrìbào)客户端